«Экономический анализ: теория и практика»
 

Реферирование и индексирование

Russian Science Citation Index
Referativny Zhurnal VINITI RAS
Worldcat
Google Scholar

Электронные версии в PDF

EBSCOhost
Eastview
Elibrary
Biblioclub

Оценка вероятности финансового банкротства организаций

Журнал «Экономический анализ: теория и практика»
т. 15, вып. 10, октябрь 2016

Получена: 21.03.2016

Получена в доработанном виде: 18.05.2016

Одобрена: 06.07.2016

Доступна онлайн: 01.11.2016

Рубрика: ФИНАНСОВАЯ УСТОЙЧИВОСТЬ И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТЬ

Страницы: 119-130

Тротт К.С. студентка магистратуры по направлению «Экономика», Санкт-Петербургский государственный экономический университет, Санкт-Петербург, Российская Федерация kristina_trott@mail.ru

Шамсутдинов А.Ф. кандидат химических наук, советник директора ООО «ЦИТ «Дельтаинком», доцент кафедры информационных технологий и систем автоматизированного проектирования, Казанский государственный архитектурно-строительный университет, Казань, Российская Федерация 2973589@gmail.com

Шамсутдинов Т.Ф. кандидат химических наук, советник директора ООО «ЦИТ «Дельтаинком», доцент кафедры информационных технологий и систем автоматизированного проектирования, Казанский государственный архитектурно-строительный университет, Казань, Российская Федерация 2973589@gmail.com

Хамидуллин Ф.Ф. доктор экономических наук, профессор кафедры ценных бумаг и финансового инжиниринга, Университет управления «ТИСБИ», Казань, Российская Федерация fkhamidullin@yandex.ru

Предмет. Исследование посвящено проблеме проверки риска финансового банкротства организаций. Актуальность этого исследования заключается в мониторинге существующих методологий проверки риска банкротства и построении уникальной logit-зависимости на основе факторов известных финансовых logit-моделей.
Цели. Создание вероятностной модели оценки риска банкротства организаций, которая учитывает совокупный эффект основных финансовых показателей организаций. В качестве показателей для моделей предлагается взять те, которые используются в проанализированных финансовых моделях, отличающихся высоким уровнем достоверности результатов.
Методология. Использованы количественные методы статистической обработки данных. Использовались эмпирические и экспериментально-теоретические математические методы исследования с применением методов факторного, корреляционного, регрессионного анализа. Для обработки статистических данных использовались пакеты прикладных программ Excel, SPSS, Statistica.
Результаты. Разработана методика проведения оценки финансового состояния организаций с возможностью выбора надежных бизнес-партнеров. Методика успешно апробирована во многих организациях и является эффективным инструментом обеспечения прозрачности и безопасности ведения бизнеса. Информационная система ЦИТ «Дельтаинком», разрабатываемая на основе предложенной методики, востребована значительным количеством пользователей.
Выводы. Создана авторская logit-модель проверки банкротства организаций с интерпретацией по адаптированной кредитно-рейтинговой шкале Moody’s.

Ключевые слова: вероятность банкротства, logit-модель, финансовое состояние, бизнес-партнеры, безопасность

Список литературы:

  1. Захарченко В.И., Меркулов Н.Н., Халикян Н.В. Экономическая безопасность бизнеса. Одесса: АО БАХВА, 2009. 176 с.
  2. Velmurugan M.S. Security and Trust in E-business: Problems and Prospects. International Journal of Electronic Business Management, 2009, vol. 7, iss. 3, pp. 151–158.
  3. Якимов И.М., Мокшин В.В. Компьютерные технологии моделирования и обработки экспериментальных данных. Казань: КГТУ, 2012. 124 с.
  4. Колесников Н. Скоринг: абстрактно и конкретно // Банковские технологии. 2004. № 12. С. 32–34.
  5. Снегова Е.Г., Мастяева И.Н. Управление рисками внутреннего и внешнего мошенничества в экспресс-кредитовании // Фундаментальные исследования. 2013. № 6. С. 1224–1228.
  6. Bordeianu G.D. et al. Analysis Models of the Bankruptcy Risk. Economy Transdisciplinarity Cognition, 2011, vol. XIV, iss. 1, pp. 248–259.
  7. Mandru L. et al. The Diagnosis of Bankruptcy Risk Using Score Function. Proceeding of the WSEAS Conference Recent Advances in Artificial Intelligence, Knowledge, Engineering and Data Base, Cambridge. 2010. URL: http://www.wseas.us/e-library/conferences/2010/Cambridge/AIKED/AIKED-12.pdf.
  8. Александрова М.В., Проскурина З.Б. Особенности применения различных методик для предупреждения банкротства отечественных предприятий // Экономика, социология и право. 2014. № 3. С. 12–14.
  9. Жданов В.Ю., Рыгин В.Е. Теоретический анализ понятий «несостоятельность» и «банкротство» предприятия // Регионология. 2013. № 4. С. 164–171.
  10. Рыгин В.Е. Инструменты оценки риска банкротства металлургических предприятий // Научные труды Вольного экономического общества России. 2013. Т. 179. C. 522–527.
  11. Рыгин В.Е. Модель оценки риска банкротства предприятий металлургической отрасли // Вестник Южно-Российского государственного технического университета (Новочеркасского политехнического института). Сер.: Социально-экономические науки. 2013. № 5. С. 84–91.
  12. Altman E.I. Bankruptcy, Credit Risk, and High Yield Junk Bonds. Wiley-Blackwell, 2002.
  13. Хайдаршина Г.А. Комплексная модель оценки риска банкротства // Финансы. 2009. № 2. С. 67–69.
  14. Жданов В.Ю. Диагностика риска банкротства предприятия в трехмерном пространстве // Управление экономическими системами. 2011. № 32. URL: http://uecs.ru/uecs-32-322011/item/589-2011-08-31-08-20-55.
  15. Жданов В.Ю. Механизм диагностики риска банкротства промышленного предприятия // Актуальные вопросы экономики и управления. Т. II. М.: РИОР, 2011. С. 95–97.
  16. Скиба С.А., Лойко В.И. Современный подход к оценке платежеспособности клиента при кредитовании // Научный журнал КубГАУ. 2012. URL: http://ej.kubagro.ru/2012/07/pdf/74.pdf.
  17. Tang T.T. Information Asymmetry and Firms' Credit Market Access: Evidence from Moody's credit rating format refinement. Journal of Financial Economics, 2009, vol. 93, iss. 2, pp. 325–351. doi: 10.1016/j.jfineco.2008.07.007
  18. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация. М.: Финансы и статистика, 1996. 623 с.

Посмотреть другие статьи номера »

 

ISSN 2311-8725 (Online)
ISSN 2073-039X (Print)

Свежий номер журнала

т. 16, вып. 10, октябрь 2017

Другие номера журнала