Предмет. Структурные дисбалансы в банковской системе России. Цели. Провести анализ структурных дисбалансов в банковской системе России. Методология. Использован комплекс методов статистического, динамического, нейросетевого и кластерного анализа ключевых показателей банковской системы для выявления структурных взаимосвязей, возможностей и рисков. Результаты. Выявлена гипертрофированная роль государства, проявляющаяся в значительном объеме чистых требований к органам госуправления, при относительном сокращении кредитования нефинансовых организаций, что создает риски вытеснения частных инвестиций и повышает зависимость банковской системы от фискальной политики. Установлена высокая зависимость от волатильных иностранных активов, что проявляется в сильной корреляции между чистыми иностранными активами и кредитованием реального сектора, создавая уязвимость к внешним шокам и валютным рискам. Обнаружен структурный разрыв между наличными и безналичными компонентами денежной массы, свидетельствующий о слабости финансовой системы и наличии теневого сектора. Выявлена системная взаимосвязанность финансовых организаций через требования к другим финансовым организациям, создающая концентрацию риска ликвидности и потенциальный эффект домино. Выводы. Структурные дисбалансы в банковской системе ограничивают эффективность денежной трансмиссии и создают уязвимости, требующие целенаправленных мер по диверсификации активов, снижению зависимости от внешней конъюнктуры и усиления финансовой системы. Результаты исследования адресованы регуляторам, финансовым институтам и научному сообществу для разработки мер по снижению системных рисков и оптимизации банковской системы.
Stiglitz J.E., Weiss A. Credit Rationing in Markets with Imperfect Information. The American Economic Review, 1981, vol. 71, no. 3, pp. 393‒410. URL: Link
Bernanke B.S. Nonmonetary Effects of the Financial Crisis in the Propagation of the Great Depression. The American Economic Review, 1983, vol. 73, no. 3, pp. 257–276. URL: Link
Bernanke B.S. Bankruptcy, Liquidity, and Recession. The American Economic Review, 1981, vol. 71, no. 2, pp. 155–159. URL: Link
Friedman M., Schwartz A.J. Monetary History of the United States, 1867–1960. Princeton University Press, 1963, 888 p.
Minsky H.P. The Financial Instability Hypothesis. Jerome Levy Economics Institute of Bard College, Working Paper No. 74, 1992, 16 p. URL: Link
Diamond D.W., Dybvig P.H. Bank Runs, Deposit Insurance, and Liquidity. The Journal of Political Economy, 1983, vol. 91, no. 3, pp. 401–419. DOI: 10.1086/261155
Borio C., Drehmann M. Towards an operational framework for financial stability: “fuzzy” measurement and its consequences. BIS Working Papers No. 284, 2009, 44 p. URL: Link
Миркин Я.М. 30 лет финансового развития в новой России: ключевые дисбалансы // Научные труды Вольного экономического общества России. 2021. Т. 232. № 6. С. 97‒116. DOI: 10.38197/2072-2060-2021-232-6-97-116 EDN: TGJACJ
Миркин Я.М. Финансовое будущее России: экстремумы, бумы, системные риски. М.: GELEOS Publishing House; Кэпитал Трейд Компани, 2011. 480 с.
Крылова Л.В., Крылов С.В., Мудрецов А.Ф., Прудникова А.А. Структурные изменения в банковской системе России: направления и оценка // Проблемы прогнозирования. 2022. № 1. С. 136‒146. DOI: 10.47711/0868-6351-190-136-146 EDN: AVAIXC
Лантух А.В., Кузьмичева И.А. Риск ликвидности коммерческих банков Российской Федерации // Международный журнал прикладных и фундаментальных исследований. 2015. № 3-1. С. 63‒67. EDN: TKUBHR
Черникова А.А., Куликов Н.И. Оценка активов и пассивов ПАО «Сбербанк России» // Экономика и предпринимательство. 2017. № 12-1. С. 998‒1001. EDN: YRGVMV
Насимов Б.В., Шаймарданов Ш.Р., Алимов Г.А., Иброхимов Х.А. Оптимально сбалансированная структура активов и пассивов коммерческого банка // Интернаука. 2018. № 11-2. С. 29–32. EDN: YSWUWC
Астафьева Л.К., Кундакчян Р.М., Зульфакарова Л.Ф. Оценка банковского сектора Российской Федерации // Научные труды Вольного экономического общества России. 2017. Т. 204. № 2. С. 353‒365. EDN: ZEGWGB
Носова И.В. Процессы концентрации и централизации активов и капитала в российском банковском секторе // Банковское дело. 2014. № 11. С. 34‒40. EDN: TESSHD
Ларионова И.В., Мешкова Е.И. Концентрация активов как источник системного риска банковского сектора // Финансы и кредит. 2017. Т. 23. № 10. С. 550‒564. DOI: 10.24891/fc.23.10.550 EDN: YGATYL
Мажигова Е.М. Концентрация банковских активов и замедление инвестиционных процессов в реальной экономике // Мировая наука. 2018. № 3. С. 89‒95. EDN: YWFJAY
Шихахмедов Р.Г., Нечаев А.Н. Влияние консолидации банковского сектора на его устойчивость // Банковское дело. 2019. № 8. С. 26‒33. EDN: VWYTJU
Слуцкин Л.Н. Депозитные аукционы в 2013 г. // Финансовая аналитика: проблемы и решения. 2014. № 32. С. 46‒53. EDN: SJMLNB
Блохин А.А., Стерник С.Г., Близняк А.Б., Телешев Г.В. Институциональные различия российских банков по уровню доступа к фондированию путем сделок РЕПО // Финансы и кредит. 2019. Т. 25. № 3. С. 514‒532. DOI: 10.24891/fc.25.3.514 EDN: GQGZJT
